Resto de Negocios

Claves

  • Buen comportamiento de la inversión y crecimiento significativo de los recursos de la clientela
  • Favorable evolución de los ingresos recurrentes en el trimestre
  • Dinámicas positivas en las métricas de riesgo
  • Significativa mejora del ratio de eficiencia y del resultado del trimestre

ACTIVIDAD (1)
(VARIACIÓN A TIPOS DE CAMBIO CONSTANTES RESPECTO AL 31-12-23)

Gráfico Actividad Resto Negocios


(1) No incluye ni las adquisiciones ni las cesiones temporales de activos.

MARGEN DE INTERESES SOBRE ACTIVOS TOTALES MEDIOS
(PORCENTAJE A TIPOS DE CAMBIO CONSTANTES)

MARGEN NETO
(MILLONES DE EUROS A TIPOS DE CAMBIO CONSTANTES)

Gráfico Margen neto Resto Negocios


(1) A tipos de cambio corrientes: +27,5%.

RESULTADO ATRIBUIDO
(MILLONES DE EUROS A TIPOS DE CAMBIO CONSTANTES)

Gráfico Resultado Atribuido Resto Negocios


(1) A tipos de cambio corrientes: +22,9%.


ESTADOS FINANCIEROS E INDICADORES RELEVANTES DE GESTIÓN (MILLONES DE EUROS Y PORCENTAJE)
Cuentas de resultados Ene.-Sep. 24∆ %∆ % (2)Ene.-Sep. 23 (1)
Margen de intereses52329,130,9405
Comisiones netas21914,115,6192
Resultados de operaciones financieras30421,323,7251
Otros ingresos y cargas de explotación1(64,7)(59,0)4
Margen bruto1.04823,024,9852
Gastos de explotación(498)18,419,7(421)
Gastos de personal(262)24,125,6(211)
Otros gastos de administración(214)12,213,3(191)
Amortización(22)16,817,3(19)
Margen neto 55027,530,1431
Deterioro de activos financieros no valorados a valor razonable
con cambios en resultados
(36)48,250,1(25)
Provisiones o reversión de provisiones y otros resultados(3)n.s.n.s.10
Resultado antes de impuestos51122,525,0417
Impuesto sobre beneficios(109)20,923,4(90)
Resultado del ejercicio40222,925,4327
Minoritarios
Resultado atribuido40222,925,4327

Balances

30-09-24

∆ %

∆ % (2)

31-12-23
Efectivo, saldos en efectivo en bancos centrales y otros depósitos a la vista6.27432,133,84.748
Activos financieros a valor razonable1.796(88,4)(88,2)15.475
De los que: Préstamos y anticipos1.163(92,1)(92,0)14.783
Activos financieros a coste amortizado49.23613,514,143.363
De los que: Préstamos y anticipos a la clientela44.22412,513,039.322
Posiciones inter-áreas activo
Activos tangibles1616,57,3151
Otros activos5461,62,6537
Total activo/pasivo58.013(9,7)(9,1)64.274
Pasivos financieros mantenidos para negociar y designados a valor razonable
con cambios en resultados
924(93,8)(93,7)14.831
Depósitos de bancos centrales y entidades de crédito2.319(24,8)(24,3)3.085
Depósitos de la clientela24.18985,385,913.056
Valores representativos de deuda emitidos1.66317,718,21.413
Posiciones inter-áreas pasivo22.500(15,0)(14,5)26.466
Otros pasivos1.55426,127,31.232
Dotación de capital regulatorio4.86416,016,64.191

Indicadores relevantes y de gestión

30-09-24

∆ %

∆ % (2)

31-12-23
Préstamos y anticipos a la clientela no dudosos en gestión (3) 44.11012,513,039.202
Riesgos dudosos3731,41,4368
Depósitos de clientes en gestión (4) 24.18985,385,913.056
Recursos fuera de balance (5) 6138,38,3566
Activos ponderados por riesgo40.96912,513,136.410
Ratio de eficiencia (%)47,553,1
Tasa de mora (%)0,60,7
Tasa de cobertura (%)7069
Coste de riesgo (%)0,120,08

(1) Saldos reexpresados. Para más información, consúltese el apartado "Áreas de negocio".

(2) A tipo de cambio constante.

(3) No incluye las adquisiciones temporales de activos.

(4) No incluye las cesiones temporales de activos.

(5) Incluye fondos de pensiones.

Salvo que expresamente se comunique lo contrario, las tasas de variación que se comentan a continuación, tanto en actividad como en resultados, se hacen a tipos de cambio constantes. Estas tasas, junto con las de variación a tipos de cambio corrientes, se pueden observar en las tablas adjuntas de estados financieros e indicadores relevantes y de gestión. Los comentarios que se refieren a Europa excluyen a España.

Actividad


Lo más relevante de la evolución de la actividad de Resto de Negocios del Grupo BBVA durante los primeros nueve meses de 2024 fue:

  1. La inversión crediticia (crédito a la clientela no dudoso en gestión) registró un crecimiento del 13,0%, gracias a la favorable evolución de la financiación de proyectos así como de los préstamos corporativos, tanto en la sucursal de Nueva York como en Europa. Igualmente destaca el negocio transaccional, que ofrece soluciones financieras integrales y personalizadas, en ambas áreas geográficas por mayor participación en programas de factoring.
  2. Los recursos de clientes en gestión crecieron un 82,7%, favorecidos por la evolución de los depósitos, principalmente en Europa y, en menor medida, en la sucursal de Nueva York.

Lo más relevante de la evolución de la actividad de Resto de Negocios del Grupo BBVA durante el tercer trimestre de 2024 fue:

  1. La inversión crediticia (crédito a la clientela no dudoso en gestión) creció a una tasa del 7,3%, principalmente gracias a la evolución de los préstamos a empresas (+6,1%). En cuanto a las zonas geográficas que componen este área, destacaron Europa y la sucursal de Nueva York.
  2. Por su parte, comparando con el cierre de junio, la tasa de mora se reduce ligeramente hasta el 0,6% gracias al crecimiento de la actividad y a la reducción del saldo dudoso, sin movimientos relevantes en el trimestre. La tasa de cobertura se redujo hasta el 70% debido a la revisión sobre la cobertura en clientes individualizados.
  3. Los recursos de clientes en gestión aumentaron un 14,1%, con origen principalmente en los depósitos en las sucursales de Europa.

Resultados


Resto de Negocios alcanzó un resultado atribuido de 402 millones de euros acumulados a cierre de los primeros nueve meses de 2024, un 25,4% más que en el mismo periodo del año anterior, favorecido por la evolución de los ingresos recurrentes y del ROF, que compensaron el incremento de los gastos de explotación y de los saneamientos crediticios.

En la evolución interanual de las principales líneas de la cuenta de resultados del área, destacan a cierre de septiembre de 2024:

  1. El margen de intereses presentó un crecimiento del 30,9% como consecuencia del incremento de volumen en actividad y la gestión de precios. Este crecimiento se observa tanto en la sucursal de Nueva York, como en Europa, principalmente en Investment Banking & Finance (IB&F).
  2. Las comisiones netas se incrementaron un 15,6%, con origen principalmente en operaciones singulares de IB&F y las comisiones asociadas a banca transaccional.
  3. El ROF creció un 23,7%, apoyado por los buenos resultados de Global Markets en Europa, especialmente en crédito y en la actividad de intermediación en renta variable que el Grupo realiza en Estados Unidos.
  4. Incremento de los gastos de explotación del 19,7% con crecimiento en Estados Unidos (principalmente en la sucursal de Nueva York) y en Europa, motivado por el crecimiento de la plantilla y la ejecución de planes estratégicos.
  5. La línea de deterioro de activos financieros cerró septiembre de 2024 con un saldo de -36 millones de euros, con origen en las dotaciones realizadas en Europa.

En el tercer trimestre de 2024, y excluyendo el efecto de la variación de los tipos de cambio, el conjunto de Resto de Negocios del Grupo generó un resultado atribuido de 171 millones de euros, o lo que es lo mismo, una variación del 52,5% con respecto al trimestre precedente explicada por el buen comportamiento de los ingresos recurrentes (en la sucursal de Nueva York, gracias al incremento de actividad crediticia y la actividad comercial en Global Markets) junto con la liberación de provisiones por deterioro de activos financieros, fundamentalmente en la sucursal de Nueva York.

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